Allan Calderón Moya, Jorge Hernández Villalobos y Abraham Sánchez Obaldía

Capacidad de pronóstico

En el modelo econométrico tradicional, su capacidad de pronóstico está dada en gran parte por la buena especificación del modelo y la significancia de los coeficientes de regresión, así como por la ausencia de autocorrelación y heterocedasticidad, pruebas que pasa nuestro modelo satisfactoriamente, con la excepción de la prueba de White de términos cruzados. El ajuste en general del modelo muestra que es capaz de predecir el comportamiento de la demanda por M1 real en un 97,76% de su variabilidad con base en una medida del nivel de transacciones (PIB) y el costo de oportunidad de mantener los saldos (tasa básica pasiva).
Gráfico 4
Estadístico Cusum Cuadrado

Si se analiza la proyección de M1 en el periodo, contrastándola con la real, se concluye que los errores de predicción en promedio son pequeños y presentan una distribución normal. En el periodo señalado repetidamente de 1997:1 y 1997:2 se presentan los mayores errores de predicción con 0,55% y 0,69% de la variable ajustada con respecto al valor observado. Para el último trimestre analizado, la predicción se distancia 0,05% de su valor real observado.

Gráfico 5
Error relativo de pronóstico
-porcentajes en términos absolutos-

Si se analiza la proyección de M1 en el periodo, contrastándola con la real, se concluye que los errores de predicción en promedio son pequeños y presentan una distribución normal. En el periodo señalado repetidamente de 1997:1 y 1997:2 se presentan los mayores errores de predicción con 0,55% y 0,69% de la variable ajustada con respecto al valor observado. Para el último trimestre analizado, la predicción se distancia 0,05% de su valor real observado.